重庆银行超七成不良贷款来自重庆市 同比增幅达50%

近日，西部地区首家“A+H”上市城商行重庆银行发布了其A股上市后的首份年报。

数据显示，在2019年顺利突破5000亿元大关后，2020年重庆银行资产规模继续快速扩张，截至2020年末，重庆银行资产总额5616.41亿元，较上年末增长12.1%，增速创近3年新高。其中贷款总额2832.27亿元，较上年末增长14.5%；存款总额3145.00亿元，较上年末增长11.9%。

利息收入是重庆银行的主要收入来源，占比超过90%。2020年，该行实现营业总收入130.48亿元，同比增长9.2%，其中利息净收入110.61亿元，较上年同期增长20.9%。实现归母净利润44.24亿元，同比增长5.1%。净利息收益率2.27%，较上年提升0.09个百分点。

研报指出，在2021年2月A股上市后，重庆银行资本实力有力提升，有望跟随当地政府积极投放体量大、质量优的项目快速扩表，这将成为其未来释放业绩的重要基础。

记者注意到，在重庆银行积极融入“成渝地区双城经济圈”建设，动态调整房地产、地方政府融资平台、压缩退出类行业等重点领域信贷策略的同时，该行重庆地区的不良贷款随之增长明显。数据显示，截至2020年底，该行重庆市不良贷款金额从2019年的17.28亿元增至26.07亿元，增幅达50.87%；占不良贷款总额的比重从2019年的55.19%上升至73.16%。不良贷款率为1.17%，较2019年的0.88%增长0.29个百分点。

存款增长“失速”，核心资本承压

重庆银行近日发布2020年度业绩报告显示，去年该行营业收入约为130.5亿元，同比增长9.2%；归属于上市公司股东的净利润约为44.2亿元，同比增长5.1%。

纵向对比来看，2016年至2019年重庆银行营收增速分别为12.09%、5.86%、6.85%、10.22%；净利润增速分别为10.48%、6.39%、1.18%、11.61%。在2020年受疫情等因素影响，商业银行普遍业绩增速放缓的背景下，重庆银行营收、净利润保持相对稳定增长实属不易。横向对比来看，在已披露业绩的20多家上市银行中，重庆银行净利润同比增长5%以上也排在同业前列。

据悉，重庆银行的主营业务为利息收入，2020年占营收比例达到了92.3%。2020年该行营收的高增长主要来源于贷款业务的加快投放。截至2020年底，重庆银行客户贷款及垫款总额为2832.27亿元，较上年末增加358.78亿元，增幅14.5%。其中，公司贷款本金总额为1646.61亿元，较上年末增加238.80亿元，增幅17.0%；零售贷款本金总额为965.26亿元，较上年末增加57.47亿元，增幅6.3%。

同报告期内，重庆银行客户存款总额3145亿元，比上年末增加334.51亿元，增幅11.9%。这主要得益于零售战略的持续推进，该行个人存款金额及占比获得较大增加。截至2020年底，重庆银行个人存款金额1218.26亿元，较上年末增加210.13亿元，增幅20.8%，在客户存款总额中的占比为38.8%，较上年末提升2.9个百分点。

不过，对比来看，报告期内重庆银行11.9%的存款总额增幅，仍略低于同期贷款总额14.5%的增幅。从往期数据来看，存款失速是重庆银行长期存在的现象。2016年至2019年，重庆银行发放贷款和垫款净增加额分别为268.00亿元、283.45亿元、377.34亿元、349.18亿元；相比之下，2016年至2019年，重庆银行吸收存款和同业存放款项净增加额291.51亿元、107.25亿元、237.43亿元、246.55亿元，该行吸收存款的速度相对有些落后。

“客户存款是银行最主要的资金来源，银行存款的增速跟不上贷款业务的增速，就会面临资本压力。”行业分析人士指出。记者梳理发现，近年来该行的核心一级资本充足率总体呈现下滑趋势。数据显示，2016至2019年，重庆银行的核心一级资本充足率分别为9.82%、8.62%、8.47%、8.51%。截至2020年末，重庆银行的资本充足率为12.54%，一级资本充足率为9.57%，核心一级资本充足率为8.39%。核心资本进一步承压。

面对复杂多变的市场环境，作为服务中小企业主力军的中小银行急需补充资本，增强风险抵御能力和信贷投放能力，而上市是补充银行核心一级资本的有效途径。今年2月5日，重庆银行登陆A股，成为继郑州银行和青岛银行之后，国内第3家A+H上市的城商行。

记者注意到，发布财报同日，重庆银行公告，拟公开发行不超过130亿元的可转换公司债券。本次发行可转债募集的资金，扣除发行费用后将全部用于支持公司未来各项业务健康发展，在可转债转股后按照相关监管要求用于补充核心一级资本。

加快风险出清，重庆本地不良贷款大增50%

证监会信息显示，不良贷款相关问题是重庆银行上会审核时发审委重点关注的对象。财报显示，截至2020年末，重庆银行不良贷款率1.27%，同比持平。其中各个指标的具体变化情况，却展现了重庆银行未来的发展方向。

记者梳理重庆银行近年财报发现，2017年至2019年，重庆银行的不良贷款余额分别为24.00亿元、28.81亿元、31.31亿元，呈上升趋势。截至2020年底，该行不良贷款余额为35.64亿元，较上年末继续增加4.33亿元，增幅为13.83%。

2017年至2019年，重庆银行不良贷款率分别为1.35%、1.36%、1.27%。截至2020年末，该行的不良贷款率为1.27%，较2020年上半年底增加0.03个百分点，与2019年保持持平。

从具体的区域分布情况看，该行不良贷款规模最大的地区为重庆市。截至2020年底，重庆地区不良贷款金额从2019年的17.28亿元增至26.07亿元，增幅达50.87%；占不良贷款总额的比重从2019年的55.19%上升至73.16%。不良贷款率为1.17%，较2019年的0.88%提高0.29个百分点。

对此，重庆银行表示，2020年，该行深度融入“成渝地区双城经济圈”建设，持续深化信贷结构调整，积极向 “新基建” 领域、战略性新兴产业、先进制造业等行业投放资源。同时结合国家宏观产业政策，动态调整房地产、地方政府融资平台、压缩退出类行业等重点领域信贷策略，加快压退高杠杆、“僵尸企业”、 产能过剩等风险领域客户。

记者注意到，从不良贷款的行业分布情况看，2020年，重庆银行房地产业及建筑业的不良贷款金额大幅增长。其中建筑业不良贷款金额从2019年底的1.52亿元增至2020年的3.56亿元；同期房地产业不良贷款金额从2.46亿元增至5.65亿元。截至2020年底不良率分别为2.01%、3.88%，同比增长1.06个百分点、2.09个百分点。

研报指出，实现A股上市后，重庆银行资本实力有力提升，有望跟随当地政府积极投放体量大、质量优的项目快速扩表，这将成为其未来释放业绩的重要基础。

此外，重庆银行异地不良贷款率偏高的情况同样不容忽视。2019年，该行异地分行不良贷款率达2.9%，远高于重庆市的0.88%。记者注意到，重庆银行首发过会时，发审委曾要求重庆银行结合重庆银行成都分行不良贷款率、诉讼案件涉案金额较高的情况，说明区域风险管理和内部控制制度是否健全并有效执行。

对此，重庆银行表示，针对各区域经济特点及客群差异，该行对“一市三省”分支机构实行差异化的风险分类督导管理。截至2020年12月31日，该行异地分行不良贷款金额及不良贷款率双降，不良贷款金额下降4.47亿元，不良贷款率下降1.26个百分点至1.64%。目前仍略高于重庆市内。

2020年，重庆银行计提资产减值损失44.36亿元，较上年增加8.22亿元，增幅22.8%。截至2020年底，该行贷款损失准备余额109.67亿元，较上年末增加22.45亿元；不良贷款拨备覆盖率309.13%，较上年末提高29.30个百分点；贷款拨备率3.92%，较上年末提高0.36个百分点。

资料显示，重庆银行是西部和长江上游地区成立最早的地方性股份制商业银行，成立于1996年，由重庆37家城市信用合作社及市联社、10家地方财政局和39家企事业单位联合发起设立，2007年正式更名重庆银行。2013年11月6日，该行成功登陆港股市场，是首家在港交所主板成功上市的内地城商行。